Contenido del artículo
Seguramente alguna vez en tu vida has escuchado a un experto en finanzas dar noticias como “la bolsa de valores cayó a mínimos históricos”, o por el contrario que “la bolsa tuvo ganancias durante la jornada”. Pero, ¿sabes qué significa esto?. En este post vamos a tratar de explicar que hay detrás de estas noticias, cómo se mide una caída o subida en las bolsas mediante un índice bursátil.
¿Qué es un índice bursátil?
Un índice es un indicador que busca medir el comportamiento del mercado de valores. Los índices nos permiten identificar tendencias, movimientos del mercado, variaciones, cambios, etc.
¿Qué tipos de índices existen?
La construcción de un índice puede variar dependiendo de la metodología que se utilice, pero, en general, pueden existir: índices de precios ponderados, índices de capitalización ponderada o índices de igual ponderación.
Independientemente de la metodología para su cálculo, no olvidemos que se busca medir la tendencia del mercado. Para construir un índice se toma en cuenta una lista de las empresas más representativas ya sea de una industria, sector o país. Ejemplo:
- Nacionales: se toman en cuenta empresas de un solo país
- Internacionales: mide valores de activos de varios países
- Globales: se compone de valores de empresas de todo el mundo
- Sectoriales: solo se toman en cuenta empresas de un solo sector
- Intersectoriales: mide valores de activos de varios tipos de empresas
Índices bursátiles en el mundo
A continuación, te compartimos algunos de los índices de los mercados financieros del mundo:
México
- S&P/BMV IPC: sigue a las 35 empresas más importantes de la Bolsa de Valores Mexicana
- FTSE BIVA: sigue a 57 empresas medianas y grandes de varios sectores. Se podría decir que es la competencia directa a IPC en el mercado bursátil mexicano
Estados Unidos
- S&P 500: agrupa a las 500 empresas más grandes de Estados Unidos
- DOW JONES: sigue a las principales compañías industriales de Estados Unidos
- NASDAQ 100: reúne a las 100 compañías más importantes del sector tecnológico, incluyendo empresas de hardware y software
Europa
- Stoxx 50: agrupa las 50 empresas más importantes de la eurozona
- FTSE 100: mide el rendimiento de las 100 compañías más importantes del Reino Unido
- IBEX 35: reúne a las 35 empresas más importantes de la bolsa de valores de España
Asia
- Nikkei 225: agrupa a las 225 empresas con mayor liquidez de Japón
- KOSPI: sigue a las compañías más grandes de Corea del Sur
¿Qué es el Índice de Precios y Cotizaciones (IPC) de México?
Ahora bien, veremos un ejemplo del índice que hay en el mercado bursátil mexicano, para que nos quede más claro cómo funciona:
El S&P/BMV IPC también conocido como Índice de Precios y Cotizaciones (IPC), tiene el objetivo de medir el comportamiento del mercado bursátil mexicano durante cada jornada en la Bolsa Mexicana de Valores. Se compone por las 35 empresas mexicanas más importantes que cotizan en la bolsa, entre las cuáles se encuentran: Cemex, Alsea, Liverpool, Genomma Lab, Grupo Carso, Grupo Elektra, Banorte, Walmart de México, Qualitas, Coca Cola FEMSA, BIMBO, Inbursa, entre otras.
Este índice nos ayuda a mantenernos al tanto sobre la evolución del mercado accionario de nuestro país pero también puede servir para diversificar nuestras inversiones. Por ejemplo, si quieres invertir en las empresas top de México puedes tomar como referencia la composición del IPC para diversificar tu portafolio.
En el siguiente gráfico observamos el comportamiento del IPC en el último año y medio, podemos ver subidas y bajadas que corresponden a diferentes momentos del mercado bursátil mexicano. El valor general del índice en el mes de abril fue de 55,121.22 puntos.
De igual manera, si deseamos ver la composición del Índice de Precios y Cotizaciones por el sector al que pertenecen las 35 empresas que lo componen, observamos que cerca del 40% son del sector de consumo de alimentos, el 20.2% a empresas del sector financiero y el 16.9% a materiales, como se puede ver en el siguiente gráfico.
En nuestra página de inicio tenemos disponible un panel interactivo en dónde puedes ver el comportamiento en tiempo real de acciones, tipo de cambio y también de los principales índices a nivel mundial. También, te recomendamos consultar páginas como Investing o Yahoo Finanzas como herramientas de consulta.
¿Cómo interpretar un índice bursátil?
Una de las maneras más sencillas y prácticas de entender los movimientos de un índice es comparar los movimientos pasados y presentes como un cambio porcentual. Ejemplo: si el IPC el día de ayer cerró en 55,000 puntos y el día de hoy en 55,780 puntos, se dice que tuvo un crecimiento del 1.42%, lo cuál significa que en promedio, las empresas que componen al índice tuvieron una ganancia o incremento en su valor, lo cuál beneficia a la cartera de los inversionistas. Por el contrario, si la bolsa cae, puede significar que durante la jornada el promedio de los valores que componen al índice tuvieron un menor rendimiento.
¿Para qué sirve un índice bursátil?
Existen fondos de inversión indexados que replican la composición y comportamiento de los índices, por ejemplo, si quieres invertir en las empresas más grandes de Estados Unidos sería conveniente un fondo que siga al S&P 500, si buscas opciones para invertir en empresas europeas podría ser un fondo que replica el Stoxx50. Cómo vemos, los índices nos pueden facilitar la tarea de agrupar y seguir de cerca un grupo de empresas o un mercado en general, pero, de esto hablaremos más a detalle en otro artículo.
También te puede interesar:
Conceptos financieros básicos pt.1: https://financierossincorbata.com/conceptos-financieros-pt-1/
